Процентные векселя Сбербанка

Интенсивные темпы развития рынка ценных бумаг в России и проблемы, с которыми при произведении взаиморасчетов сталкиваются представители самых разных форм бизнеса, привели к значительному повышению спроса на банковские векселя. Векселя Сбербанка, доступные к приобретению физическим и юридическим лицам, позволяют их владельцам погашать долговые обязательства и получать прибыль владельцам.

слайд: вексель сбербанка

Что это такое

что такое

Вексель представляет собой ценную бумагу, подтверждающую обязательство должника, выраженное в установленной сумме и подлежащее выплате в определенном месте, ее владельцу.

Векселедержатель может передать его третьему лицу, при помощи нанесения на бланк передаточной надписи – индоссамента, заверенного подписью владельца или лица, представляющего владельца и действующего на основании доверенности. Наносимому индоссаменту обязательно требуется присвоить порядковый номер. Согласно ему, передача обязательства должна происходить в полном объеме, поскольку частичный индоссамент не допустим.

Все векселя, выпускаемые ПАО Сбербанк, печатаются на бланках с высокой защитой от подделки и заносятся электронный реестр.

Важно! Банк не авалирует векселя, эмитированные организациями, с которыми его связывают партнерские отношения.

особенности векселя

Покупка

Купить векселя могут физические и юридические лица, для этого клиент заполняет бланк заявки по образцу в подразделении банка. Далее заключается договор выпуска – разовый или на длительный срок. После заключения договора от клиента требуется полностью оплатить выпускаемый вексель – только после этого он будет передан своему держателю.

Для ИП и юрлиц различных организационно-правовых форм оплата допускается только в безналичной форме. Дата, когда средства, перечисленные в счет оплаты, были зачислены на депозит, считается датой выдачи обязательства банком, при этом она должна наступить лишь после даты подписания договора.

Виды

Выпускаемые Сбербанком простые векселя бывают:

  • Процентные – содержат в своем описании процент, начисляемый на номинал документа. При его покупке, клиенту требуется внести на свой счет сумму равную его номиналу;
  • Дисконтные – содержат в своем тексте только сумму номинала. Прибыль по нему определяется, как разница между ценой, по которой он был реализован владельцу, и его номинальной стоимостью.

виды векселя

Сроки выплат и срок давности

Сбербанк выпускает векселя с указанием на них срока выплаты и размера процентной ставки или общей суммы получаемого дохода.
От срока произведения выплаты банком зависит когда он будет обналичен, и какой доход принесет владельцу:

  • Срок выплаты «по предъявлении, но не ранее определенной даты» — подразумевает, что документ можно обналичить в течение года, начиная с даты его выпуска. Для доходного векселя, то доход рассчитывают, начиная с даты, когда он был эмитирован:
    • для процентного документа — за год, по дату произведения выплаты (учитывая ее);
    • для дисконтного — по дату произведения выплаты (учитывая ее);
  • Срок выплаты «по предъявлении, но не ранее определенной даты и не позднее определенной даты» — указывают для процентных векселей. Согласно надписи, вексель подлежит оплате в указанный на нем срок, а расчет дохода по нему производится за период с даты его выпуска (без ее учета) по дату произведения выплаты (учитывая ее);
  • Срок произведения платежа «на определенный день» — указывают на дисконтных долговых обязательствах. В этом случае ценную бумагу нужно предъявить к выплате в указанный на ней срок или не позднее двух дней после его наступления. Доход при этом будет рассчитан без учета даты составления ценной бумаги, но с учетом даты выплаты по ней.

Если же сроки выплаты по векселю прошли, за его владельцем в течение 3 лет сохраняется право ее получить (срок давности). При обращении за выплатой в период действия срока давности деньги векселедержателю выплачиваются на условиях, действовавших в течение срока платежа.

Мнение эксперта
Анастастия Шевцова
Финансовый эксперт

Исключением в данном случае будут векселя, выпущенные в иностранной валюте — по ним выплаты осуществляется в рублевом эквиваленте по курсу, действовавшему в банке на последний день срока выплаты. Если же срок давности уже истек, то обязательства банка утрачивают силу, выплата не производится.

Выплата по векселю

Обналичить векселя Сбербанка (в том числе бумаги категории «на предъявителя»), можно в подразделении банка на территории России аккредитованном на работу с ценными бумагами. Выплата перечисляется безналичным способом на счет векселедержателя.
Для этого в банк требуется предъявить:

  • Саму ценную бумагу;
  • Акт приема-передачи (при обмене);
  • Документы, подтверждающие личность векселедержателя.

Выплату можно получить и досрочно, но тогда банк применит к ней условия, установленные им для подобных ситуаций. Для досрочной выплаты векселедержателю потребуется:

  • Сама ценная бумага;
  • Соглашение о произведении досрочной выплаты;
  • Акт приема-передачи (при обмене);
  • Документы, подтверждающие личность векселедержателя.

Тарифы банка

Тарифами, действующими в ПАО Сбербанк в 2020 году, определен перечень операций с векселями, осуществляемых бесплатно:

  • получение векселя в любом из офисов банка, в том числе отличном от места, где был подписан договор;
  • произведение выплаты;
  • осуществление эквивалентного обмена;
  • обеспечение сохранности документа, не выданного своевременно клиенту или переданного банку на хранение;
  • информирование о выдаче или произведении выплаты;
  • подтверждение подлинности или неплатежности;
  • выдача дубликатов договоров и актов приема-передачи.

проценты по векселю

Дополнительные услуги по векселю

Обмен векселей — может быть произведен в следующих формах:

  • Замена одного документа на несколько, меньшего номинала;
  • Замена нескольких векселей на один, имеющий большую номинальную стоимость;
  • Обмен нескольких векселей одного номинала на некоторое количество векселей с иной номинальной стоимостью.

Любая из этих операций производится с обязательным заключением договора обмена, причем, на обмениваемой ценной бумаге должен стоять бланковый последний индосамент, на предъявителя или на банк.

Экспертиза векселей Банка — проводится при возникновении у клиента сомнений относительно подлинности принадлежащего ему обязательства. Для того, чтобы вексель проверили, следует на основе заполненного Акта передать его в банк. После завершения процедуры, банк выносит заключение о подлинности документа.

спец условия по векселям сбербанка

Хранение документарных ценных бумаг Банка — состоит в возможности размещения в банке имеющихся у клиента векселей на период, определяемый им самостоятельно. Передача на хранение в соответствии с заключаемым договором хранения и актом приемки-передачи, причем, для каждого пакета ценных бумаг одного вида данные документы составляются отдельно. Услуга оказывается Сбербанком на платной основе и только после того, как оплата за нее поступит на счет банка.

В период хранения клиент имеет право:

  • Забрать принадлежащие ему ценные бумаги до окончания срока хранения, подписав допсоглашение к договору хранения;
  • Получить выплату посредством перевода денег на принадлежащий ему счет по всему переданному на хранение пакету или его части условии наступления по ним срока платежа.

Преимущества и недостатки

Инвестирование в векселя открывает возможность на осуществление операций, таких как:

  • Получение дополнительной прибыли;
  • Получение ссуды в банке под ее залог;
  • Предоставление ее в качестве банковской гарантии.

фото1

фото2

Главным преимуществом векселя от Сбербанка выступает возможность использования его для взаморасчетов между организациями.

Плюсы работы со Сберегательным банком:

  • Огромная филиальная сеть по всей стране;
  • Наличие особой степени защиты от подделок;
  • Доверие клиентов к банку;
  • Применение во всех подразделениях банка единой базы данных;
  • Бесплатное обслуживание банком ряда совершаемых с векселем операций, что позволяет клиентам избежать лишних расходов, связанных с оплатой стоимости услуги и заложенного в нее НДС;
  • Возможность проведения экспертизы ценной бумаги для подтверждения ее подлинности;
  • Индивидуальный подход банка к каждому клиенту;
  • Выгодные процентные ставки, а также возможность самостоятельного расчета клиентом дохода, который может быть им получен при помощи онлайн-калькулятора, размещенного на сайте банка;
  • Возможность приобретения как юридическими, так и физическими лицами.

фото3

фото4

Для юрлиц использование векселей Сбербанка также имеет дополнительные преимущества. Данное долговое обязательство:

  • Легко доступно для приобретения, поскольку выпуск производится без открытия расчетного счета;
  • Имеет высокую котировку на рынке РФ;
  • Имеет определенную степень защиты от отрицательных изменений курса рубля.

Минусы покупки векселя:

  • Не имеет конкретного обеспечения;
  • Не дает стопроцентной гарантии получения прибыли своему владельцем;
    Доставляет определенные трудности в ведении бухгалтерии, возникающие при составлении бухгалтерских проводок при оплате векселями товара, что увеличивает риск проведения выездной налоговой проверки у всех организаций, которые участвуют в данной сделке (п. 12 приложения 2 к приказу ФНС России от 30 мая 2007 г. No ММ-3-06/333);
  • Векселя Сбербанка для физических лиц, в соответствии с ФЗ вышедшим 23 декабря 2003 года за номером 177-ФЗ «О страховании вкладов физических лиц в банках РФ», не страхуются что повышает риск вложения средств в данный финансовый инструмент;
  • Не дает возможности получения дохода раньше срока выплаты, поэтому если векселедержателю срочно нужны деньги, ему придется продавать вексель на вторичном рынке ценных бумаг самостоятельно или через посредников по цене, ниже покупной.

Покупка векселей Сбербанка выглядит привлекательным способом инвестирования денег наряду с ПИФами и акциями. Доход по любой ценной бумаге напрямую связан с экономической ситуацией в стране. На сегодняшний день показатель роста экономики снижается, инвестиционный климат падает в связи с политической ситуацией в стране. Риск вложений в ценные бумаги остается выше среднего.

Когда нам нужно сохранить деньги, мы выбираем вложения пусть под небольшой, но гарантированный процент. Чаще всего это банковские вклады или облигации. Но кроме них можно воспользоваться векселями. Доходность их обычно ниже, чем у депозитов. Зато их можно заложить и получить кредит, а также заплатить ими за товары и услуги.

Свои векселя частным клиентам и компаниям предлагают некоторые коммерческие банки, среди которых Сбербанк, «Уралсиб», Номос-банк и проч., а также многие компании и предприятия (РКК «Энергия», авиакомпании «Сибирь» и «Трансаэро», «Алроса» и др.).

По сути, вексель очень похож на облигацию, но выпускаются они только в наличной (бумажной) форме. Так же как в случае с облигациями, компания, выписавшая вексель, обязуется уплатить его владельцу определенную сумму в определенный день.

Если вы приобретаете вексель дешевле обозначенного на бланке номинала, то получаете доход после погашения бумаги. Впрочем, существуют и процентные векселя, доход по которым рассчитывается в процентах от вложенной суммы.

Крупные надежные компании и банки предлагают векселя на сумму от 1 млн руб. Однако на рынке можно найти и более доступные частным лицам векселя на сумму 50 000—100 000 руб., но их предлагают мелкие малоизвестные предприятия, доверить деньги которым решится далеко не каждый.

Проценты с гарантией

Аналитик по долговым обязательствам банка «Зенит» Яков Яковлев подчеркивает, что доходности векселей и облигаций, выпущенных одной и той же компанией или банком, очень близки.

Сравнение с вкладами не в пользу бумаги. Доходность банковских векселей невелика, сейчас она находится на уровне 7—10,5% годовых. Естественно, что векселя наиболее надежных банков приносят минимальные доходы. Так, вексель Сбербанка с погашением в марте 2008 г. обеспечит доходность в 7% годовых, а векселя ВТБ с погашением в феврале 2008 г. — 6,6% годовых. Векселя более мелких банков доходнее — до 10% годовых.

В большинстве случаев вексельный доход меньше, чем проценты по вкладам для физических лиц, которые предлагают крупнейшие розничные банки (см. таблицы на стр. А6). В том же Сбербанке можно разместить средства на год и месяц под 9,25—10%, а в «дочке» ВТБ — банке «ВТБ 24» — под 9,75—10,5% годовых в зависимости от суммы.

Кроме того, депозиты не только доходнее, но и надежнее векселей. Ведь банковские депозиты в отличие от векселей защищены системой страхования вкладов и в случае отзыва у банка лицензии вкладчик может в течение двух недель получить возмещение до 400 000 руб. А вот векселедержатели относятся к кредиторам пятой категории.

Поэтому частные инвесторы практически не обращаются к векселям, признаются банкиры.

«В целом векселя не пользуются спросом у физических лиц, — соглашается начальник отдела по работе с векселями ИК «Велес Капитал» Евгений Шиленков. — Поскольку для них это менее понятный финансовый инструмент по сравнению с депозитом». Но эти бумаги удобны для других операций. «Владелец векселя может передать его в залог, оформить сделку РЕПО (продать с обязательством обратного выкупа бумаги через определенный срок по определенной цене, т. е. фактически получить кредит), наконец, в любой момент просто продать», — подчеркивает достоинства векселей Шиленков.

А Сбербанк активно рекламирует собственные векселя как «инструмент для быстрого и удобного проведения расчетов за товары, работы, услуги, первоклассное обеспечение при получении кредита».

Накладные расходы

Оценивая эффективность вексельных инвестиций, не надо забывать и о расходах по хранению бумаги, если, конечно, вы не опасаетесь кражи. Хранение векселя в ячейке минимального размера в «ВТБ 24» обойдется от $156 в год или от 4745 руб. в год в Сбербанке. Впрочем, вексель можно отдать и на ответственное хранение. В банке -эмитенте эта операция, как правило, бесплатна, для других векселей устанавливаются тарифы порядка 0,5—1,5% годовых от номинала векселя.

Кроме того, доходы от вложений в векселя облагаются налогом по ставке 13%. Если компания, погашающая вексель, является налоговым агентом, этот налог будет «снят» с дохода автоматически. В противном случае вам придется рассчитываться с государством самостоятельно. Но в любом случае необходимо подать налоговую декларацию в местную инспекцию. Все эти операции могут уменьшить доходность векселя на несколько процентных пунктов.

Сделка на бумаге

Как утверждают участники рынка, именно на банковские векселя приходится порядка 85—90% всех выпускаемых векселей. Купить банковский вексель можно непосредственно у эмитента. Централизованной площадки по торговле векселями не существует. По словам главного аналитика долговых рынков ГК «Регион» Александра Ермака, действуют лишь котировальные системы, в которые можно заглянуть через Интернет, а о сделках договариваются по телефону.

Нанимаемые эмитентами маркет-мейкеры или брокеры предоставляют заинтересованным инвесторам, в частности через системы, котировки векселей и аналитическую информацию для выбора бумаги. Далее заключается договор купли-продажи векселя, где прописывается его стоимость, параметры. Деньги по векселю можно получить, когда наступает срок его погашения.

Погашать векселя можно непосредственно у эмитента либо через маркет-мейкера. Последний вариант удобнее, если векселедатель находится в другом городе, но требует дополнительных расходов. Посредники берут за услугу порядка 0,05% от номинала векселя.

«Вексель необходимо предъявить к платежу точно в указанный срок, либо в день, когда он должен быть оплачен, либо в один из двух следующих рабочих дней», — предупреждает юрист компания «Магистр & Партнеры» Павел Садовский. Иначе в оплате могут отказать.

Памятка инвестору

Тем, кто решит приобрести вексель, юристы советуют обратить особое внимание на его оформление. «На его бланке обязательно должны содержаться следующие атрибуты: наименование «вексель», простое и ничем не обусловленное обещание уплатить определенную сумму, наименование плательщика, срок платежа и место, в котором должен быть совершен платеж, наименование того, кому платеж должен быть совершен, дата и место составления векселя, подпись векселедателя», — объясняет Садовский.

«В векселе должна стоять подпись лица, которое имеет право подписывать эту бумагу от имени векселедателя», — подчеркивает начальник юридического управления ИК «Велес Капитал» Светлана Юмашкина. В противном случае вексель может быть признан недействительным и не будет оплачен.

Векселя, выписанные на несуществующее лицо, традиционно во всем мире называют бронзовыми.

В России сложилась практика выдачи векселей на специальных защищенных бланках, что предоставляет некоторые гарантии от подделок, однако законодательно составление векселя на каком-либо специальном бланке не требуется, рассказывают юристы. Впрочем, векселедатели обычно ведут реестры выданных векселей, по которым можно в случае необходимости проверить, действительно ли такой вексель выписывался.

Анатолий ВОРОНИН

Выдача векселей может вовлекать банки в сомнительные операции по обналичиванию или выводу денег за рубеж, предупредил регулятор. В подобных схемах обычно участвуют торговые предприятия и туристические компании

Читать в полной версии

Фото: Андрей Любимов / РБК

Фото: Андрей Любимов / РБК

ЦБ призвал банки осторожнее относиться к операциям с векселями, в частности не выдавать такие бумаги подозрительным клиентам. Рекомендации содержатся в документе за подписью зампреда ЦБ Дмитрия Скобелкина, опубликованном в «Вестнике Банка России».

Векселя могут использоваться недобросовестными участниками рынка для отмывания денег и финансирования терроризма, указал регулятор. Например, юрлица приобретают бумаги на крупные суммы и компенсируют ими неинкассированную наличность. Подобные сделки совершаются с платежными агентами, торговыми или туристическими компаниями, уточнил ЦБ. По статистике регулятора, на них приходится 27% от всех транзитных операций повышенного риска. В вексельной схеме также могут быть задействованы физлица, которые предъявляют ценные бумаги компаниям или банкам, чтобы получить наличные.

Использование векселей для вывода средств в теневой оборот активизировалось в конце прошлого года, сообщили РБК в пресс-службе ЦБ. Сам по себе инструмент «обеспечивает разрыв цепочки платежей между участниками сомнительных операций и дистанцирует заказчика таких операций», пояснил представитель регулятора.

В последний год векселя действительно стали чаще фигурировать в подозрительных схемах, отмечает руководитель направления по комплаенс-рискам МСБ Альфа-банка Наталья Петропавловская. «В векселе теперь не отражается история перехода права — есть только первый покупатель и последний, который предъявляет бумагу в банк. Поэтому само происхождение у клиента векселя непрозрачно и требует пояснений и подтверждения документами», — подчеркивает она.

Российское законодательство не позволяет банкам отказывать в проведении платежей по векселям, однако ЦБ рекомендует им воздержаться от их выдачи, следует из документа. Например, если есть подозрения, что бумаги будут использоваться в схемах, нацеленных на обналичивание либо незаконный вывод средств за рубеж. Банки и раньше могли отказывать клиентам в выдаче или досрочном погашении векселей, но только на основании своих внутренних правил, замечает Петропавловская.

Рекомендации ЦБ дадут банкам больше свободы, считает руководитель практики финансовых расследований консалтинговой компании ФБК Александр Сотов. «У игроков появятся дополнительные рычаги по распознанию потенциально недобросовестных операций, это сделает их умнее и методичнее. Банк не обязан будет объяснять клиенту причину отказа в проведении операции, если у него возникнут подозрения. Это вряд ли защитит банки от возможных судебных претензий клиентов, но и инициаторы действительно сомнительных операций сами в суд не пойдут», — пояснил эксперт.

Летом 2018 года первый зампред ЦБ Сергей Швецов заявил, что регулятор думает запретить продажу векселей через банки. По его словам, это необходимо для защиты интересов потребителей. Весной того же года ЦБ выявил финансовую пирамиду в Азиатско-Тихоокеанском банке — там населению продавались векселя компании ООО «ФТК», которая после санации АТБ остановила платежи по бумагам. Швецов также сказал, что ЦБ предложит депутатам Госдумы разработать соответствующий законопроект.

Документ о запрете на продажу векселей гражданам в банках не готовился, сообщил РБК глава комитета Госдумы по финансовому рынку Анатолий Аксаков. В пресс-службе Банка России отметили, что предложение Швецова не связано с выпуском новых методических рекомендаций по операциям с векселями.

Банк осуществляет следующие операции с векселями:

  • Выпуск векселя;
  • Оплата векселя (при наступлении срока и досрочно);
  • Новация векселя;
  • Подтверждение факта выпуска векселя, отсутствия обременений на дату проверки;
  • Хранение векселей.

Виды векселей:

  1. Беспроцентные векселя (не содержат в тексте процентной оговорки) со сроками платежа:
    • по предъявлении, но не ранее указанного срока;
    • сроком на определенную дату;
    • во столько-то времени от составления.
  2. Процентные векселя (выдаются по номиналу и содержат процентную оговорку) со сроком платежа:
  • по предъявлении, но не ранее и не позднее указанных сроков.

Доходность по векселю устанавливается в зависимости от срока приобретаемого векселя, в соответствии с действующими на дату заключения договора ставками размещения денежных средств в векселя Банка.

Покупка векселя осуществляется на основании заключенного с Банком договора передачи простых векселей. Приобрести вексель банка можно как в московском офисе, так и в региональном филиале Банка.

При выдаче, оплате и досрочной оплате векселей все расчеты производятся в безналичном порядке — с расчетных счетов/на расчетные счета клиентов в Банке ВТБ (ПАО) или других банках.

Для получения консультации обратитесь в удобное отделение по обслуживанию региональных компаний и компаний среднего бизнеса или позвоните по выделенному номеру 8 (800) 200-77-99.

Добавить комментарий